La posibilidad de una reforma fiscal en España ha vuelto al centro del debate económico y político. Aunque todavía no hay un consenso claro sobre el alcance ni el calendario de una futura reforma, es crucial analizar qué efectos puede tener sobre los distintos actores económicos. ¿Quién saldría beneficiado? ¿Quién asumiría mayores cargas? ¿Qué impacto tendría sobre el crecimiento y la cohesión social?

Este artículo explora los principales escenarios hipotéticos tras una reforma fiscal, identificando los posibles ganadores y perdedores en función de las medidas que podrían aplicarse.

1. Reforma fiscal con enfoque progresivo: mayor carga a rentas altas y grandes empresas

Una de las propuestas más comunes en contextos de desigualdad y necesidad recaudatoria es aumentar la presión fiscal sobre los tramos altos del IRPF y las grandes corporaciones.

Posibles medidas:

• Incremento de tipos marginales en el IRPF para rentas superiores a ciertos umbrales (ej. +300.000 € anuales).

• Reducción de deducciones y bonificaciones fiscales en el Impuesto de Sociedades.

• Refuerzo del Impuesto sobre el Patrimonio o Sucesiones en comunidades donde está bonificado.

• Nuevos tributos sobre grandes fortunas o beneficios extraordinarios (como el gravamen temporal energético).

¿Quién gana?

• Las rentas bajas y medias podrían beneficiarse de una redistribución vía gasto público.

• El Estado obtendría mayor capacidad recaudatoria y margen para financiar servicios sociales o reducir déficit.

• Inversiones en protección social (pensiones, sanidad, dependencia) podrían verse reforzadas.

¿Quién pierde?

• Rentas altas y grandes empresas verían aumentada su carga fiscal.

• Podría haber efectos adversos en la inversión privada, especialmente si no se garantiza estabilidad normativa.

• Algunos contribuyentes podrían buscar ingeniería fiscal o deslocalización para reducir su exposición.

2. Reforma orientada al consumo: aumento de impuestos indirectos como el IVA

Otra opción —a menudo defendida por organismos internacionales como la OCDE— es trasladar parte de la carga fiscal del trabajo al consumo, mediante ajustes en el IVA y eliminación de tipos reducidos.

Posibles medidas:

• Aumento del tipo general del IVA (actualmente en 21%) o reclasificación de productos de tipo reducido (10%) al general.

• Reducción de cotizaciones sociales como compensación a las empresas.

• Supresión de bonificaciones fiscales regresivas (ej. en planes de pensiones individuales).

¿Quién gana?

• Las empresas (especialmente las que contratan intensivamente) podrían reducir costes laborales.

• El Estado mejora su recaudación, ya que el IVA es más difícil de eludir o evadir.

• Podría favorecer la formalización del empleo si se acompaña de incentivos adecuados.

¿Quién pierde?

• Las familias con menor poder adquisitivo, al dedicar mayor porcentaje de su renta al consumo.

• Este enfoque suele tener un efecto regresivo, a menos que se compense con transferencias directas u otras medidas redistributivas.

3. Reforma centrada en fiscalidad verde y correctiva

En línea con los compromisos europeos de sostenibilidad, se estudia una reforma fiscal que internalice los costes ambientales e incentive prácticas responsables.

Posibles medidas:

• Aumento de impuestos sobre hidrocarburos, plásticos o emisiones contaminantes.

• Creación de peajes urbanos o tasas al transporte contaminante.

• Deducciones fiscales para eficiencia energética o energías renovables.

¿Quién gana?

• El medio ambiente y la salud pública, por la reducción de externalidades negativas.

• Empresas y ciudadanos que apuesten por la transición ecológica y adopten tecnologías limpias.

• El Estado mejora su alineación con los objetivos climáticos de la UE.

¿Quién pierde?

• Sectores altamente contaminantes (transporte, industria pesada) podrían afrontar mayores costes.

• El impacto sobre consumidores depende del diseño: puede ser regresivo si no se mitiga adecuadamente.

4. Reforma basada en simplificación administrativa y lucha contra el fraude

En lugar de subir impuestos, otra vía es reducir la complejidad del sistema y mejorar la eficiencia de la Administración Tributaria.

Posibles medidas:

• Eliminación de deducciones ineficientes o poco transparentes.

• Digitalización y automatización de procesos fiscales.

• Refuerzo de la Agencia Tributaria en inspección y control de fraude.

¿Quién gana?

• Pequeñas empresas y autónomos se beneficiarían de una menor carga administrativa.

• El Estado mejoraría su recaudación sin necesidad de subir impuestos.

• Aumenta la percepción de equidad, al reducir la economía sumergida.

¿Quién pierde?

• Quienes actualmente se benefician de resquicios legales o ventajas fiscales opacas.

• Algunas grandes consultoras y despachos especializados podrían ver reducida la demanda de optimización fiscal agresiva.

5. Escenario mixto: reforma híbrida con ajustes múltiples

Lo más probable es que una eventual reforma fiscal en España combine varios enfoques. Una solución realista podría incluir:

• Mayor progresividad en el IRPF.

• Revisión de bonificaciones en el Impuesto de Sociedades.

• Incremento moderado del IVA con medidas compensatorias para hogares vulnerables.

• Impulso a la fiscalidad ambiental.

• Refuerzo institucional contra el fraude.

Este tipo de reforma, si está bien diseñada y consensuada, puede mejorar tanto la eficiencia como la equidad del sistema tributario.

Conclusión

Toda reforma fiscal conlleva ganadores y perdedores. La clave está en encontrar un equilibrio que garantice sostenibilidad financiera, justicia social y competitividad económica. En el caso de España, el reto es doble: aumentar la capacidad recaudatoria sin asfixiar el crecimiento, y hacerlo de forma transparente, comprensible y equitativa. La hoja de ruta aún está en debate, pero lo que está claro es que no actuar supone, a medio plazo, un coste aún mayor.